A luz está apagada!
mundoFII FundosRBRF11
face UsuárioInformações Gerais
RBRF11RBR Alpha Fundo de Fundos
DESCRIÇÃO GERAL DO FUNDO
o Fundo tem por objetivo auferir rendimentos e ganhos de capital na aquisição de Fundos Imobiliários, Certificados de Recebíveis Imobiliários e outros ativos líquidos ligados ao mercado imobiliário.
Fundo de Fundospossui gestão AtivaInvestidores em Geral
PATRIMÔNIO LÍQUIDO
R$ 352,8MiVALOR DE MERCADO
R$ 372,4MiP/VP
1,06POSIÇÃO NO IFIX
28º de 92PARTICIPAÇÃO NO IFIX
0,8%DATA DE INÍCIO
14/Set/2017PRAZO
IndeterminadoQT DE COTISTAS
16.823QT DE COTAS
3.557.146Destaques
Comentário do Gestor
22/Ago/2019 O componente de ganho de capital é relevante na tomada de decisão dos investimentos realizados pelo fundo, seguindo a linha de investir em ativos com potencial de valorização em detrimento a ativos “pagadores de dividendo”.Vemos o dividendo recorrente do fundo, indo na direção de nossa visão de longo prazo (próximo a R$ 0,50/cota) que deverá ser complementado pelos ganhos de capital ao longo do tempo.
A estratégia adotada pelo RBR Alpha de alocar em ativos de ótima qualidade, como ressaltamos, se fundamenta em nossa convicção de que estes ativos se valorizarão de forma acelerada nos próximos anos e em sua resiliência em momentos de maior volatilidade.
Emissão de Cotas
24/Jul/2019 4º Emissão de CotasO Montante da oferta é de até R$220 milhões, totalizando 2.135.094 novas Cotas.
O Preço de emissão é de R$103,04 por Cota.
Direito de Preferência para atuais cotistas poderá ser exercido até 12/Ago/19, na proporção de até 60% (pode subscrever 6 novas cotas a cada 10 que possuir).
Outras Informações
ÁREA BRUTA LOCÁVEL Este FII não possui imóveis alugados QUANTIDADE DE IMÓVEIS POR UF QT DE COTISTAS 16.823 QT DE COTAS 3.557.146 PÚBLICO ALVO Investidores em Geral ADMINISTRAÇÃO DO FUNDO| Administrador | Btg Pactual Serviços Financeiros Sa Dtvm |
| Gestor | Rbr Gestão De Recursos Ltda. |
| Auditor | Pricewaterhousecoopers Auditores Independentes |
| Taxa de Administração | R$ 1,3 milhões/ano |
| Taxa de Performance | R$ 1.917.276/ano |
| Percentual sobre o PL do FII | 0,90% a.a. |
| Custo Anual por Cota | R$ 0,90 |
| mandato | Renda |
|---|---|
| segmento | Títulos e Val. Mob. |
| gestão | Ativa |
Análise do Administrador
A análise abaixo foi elaborada pelo Administrador do Fundo e publicada no último Informe Anual
RESULTADO DO FUNDO NO ÚLTIMO EXERCÍCIO
O fundo distribuiu de rendimentos o equivalente a R$ 8,5437 em 2018,
o que representa um Dividend Yield de 8,59% a.a.
considerando a cota de Fechamento 2018 de (R$ 99,51). Em complemento,
a cota patrimonial encerrou 2018 em R$ 97,93 comparativamente à cota PL inicial de 2018 do fundo de R$ 97,18 com valorização no ano (2018) de 0,77% e acumulada desde o início do fundo (Set/17) de 2,43%.
CONJUNTURA ECONÔMICA DO SEGMENTO DE ATUAÇÃO
Expectativa de cenário com manutenção de juros baixos (abaixo de 2 dígitos) pelos próximos anos e recuperação econômica com crescimento do PIB.
Como resultado, esperamos redução nos níveis de vacância dos ativos de propriedade dos fundos imobiliários e em especial em Imóveis Corporativos, AAA e localizados em São Paulo.
PERSPECTIVA PARA O PERÍODO SEGUINTE
Expectativa de recuperação do PIB, consequente redução de vacância nos Imóveis dos fundos em carteira com consequente aumento nos dividendos pagos pelos fundos investidos e de valorização dos ativos no mercado secundário.
As principais casas de pesquisa imobiliária, projetam um cenário positivo para os próximos anos no mercado de imóveis corporativos (com maior ênfase para São Paulo).
Patrimônio do FII RBRF11
ATIVO E PASSIVO| tipo | valor |
|---|---|
| Ativo | R$ 365,6 milhões |
| Passivo | R$ 12,9 milhões |
| patrimônio Líquido | R$ 352,8 milhões |
| total mantido para liquidez | R$ 16,8 milhões |
| subtipo | valor |
|---|---|
| Fundos Imobiliários | R$ 307,7 milhões |
| outros fundos | R$ 45,6 milhões |
| CRI | R$ 39,1 milhões |
Fundos Imobiliários
| FII | valor | receita |
|---|---|---|
| KNCR11 - Kinea Rendimentos Imobiliarios | R$ 30,8Mi | R$ 116,8mil |
| FVBI11 - VBI FL 4440 | R$ 30,4Mi | R$ 91,9mil |
| FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO – VBI CRI | R$ 30,1Mi | R$ 0,0 |
| BRCR11 - BTG Pactual Corporate Office Fund | R$ 24,4Mi | R$ 316,0mil |
| BTCR11 - BTG Pactual Crédito Imobiliário | R$ 20,2Mi | R$ 129,2mil |
| FVPQ11 - Via Parque Shopping | R$ 16,4Mi | R$ 107,4mil |
| XPML11 - XP Malls | R$ 15,7Mi | R$ 81,8mil |
| BARI11 - Barigui Rendimentos Imobiliários I | R$ 15,0Mi | R$ 17,3mil |
| KNCR11 - Kinea Rendimentos Imobiliarios | R$ 12,2Mi | R$ 68,1mil |
| XPLG11 - XP Logística | R$ 10,2Mi | R$ 61,8mil |
| GTWR11 - Green Towers | R$ 10,2Mi | R$ 22,2mil |
| TRNT11 - Torre Norte | R$ 9,6Mi | R$ 31,6mil |
| Vinci Logística FII - Fundo de Investimento Imobiliário | R$ 6,7Mi | R$ 0,0 |
| JSRE11 - JS Real Estate Multigestão | R$ 6,0Mi | R$ 30,1mil |
| HGRU11 - CSHG Renda Urbana | R$ 5,9Mi | R$ 37,0mil |
| BCRI11 - Banestes Recebiveis Imobiliarios | R$ 4,9Mi | R$ 35,9mil |
| FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO KEYCASH | R$ 4,5Mi | R$ 0,0 |
| CBOP11 - Castello Branco Office Park | R$ 4,4Mi | R$ 28,6mil |
| VISC11 - Vinci Shopping Centers | R$ 3,2Mi | R$ 17,4mil |
| BCIA11 - Bradesco Carteira Imobiliária Ativa | R$ 2,6Mi | R$ 16,3mil |
| BBVJ11 - BB Votorantim Cidade Jardim Continental Tower | R$ 2,5Mi | R$ 1,6mil |
| HGBS11 - Edge Brasil Shopping | R$ 2,4Mi | R$ 12,6mil |
| XPHT11 - XP Hotéis | R$ 1,6Mi | R$ 754,0 |
| VREH11 - VRE Hoteis | R$ 1,6Mi | R$ 754,0 |
| OUJP11 - Ourinvest JPP | R$ 1,2Mi | R$ 9,3mil |
| JPPA11 - JPP Allocaton Mogno | R$ 1,0Mi | R$ 0,0 |
| OUJP11 - Ourinvest JPP | R$ 858,0mil | R$ 6,7mil |
| SDIL11 - SDI Rio Bravo Renda Logística | R$ 216,7mil | R$ 1,2mil |
CRI - Certificados de Recebíveis Imobiliários
| companhia | quantidade | valor |
|---|---|---|
| ISEC SECURITIZADORA SA | 1.012 | R$ 10,1Mi |
| HABITASEC SECURITIZADORA S.A. | 4.400 | R$ 4,4Mi |
| TRUE SECURITIZADORA S.A. | 3.500 | R$ 3,5Mi |
| FORTE SECURITIZADORA SA | 3.000 | R$ 2,9Mi |
| HABITASEC SECURITIZADORA S.A. | 2.750 | R$ 2,8Mi |
| ISEC SECURITIZADORA SA | 200 | R$ 2,0Mi |
| NOVA SECURITIZACAO SA | 2.025 | R$ 2,0Mi |
| HABITASEC SECURITIZADORA S.A. | 1.700 | R$ 1,7Mi |
| ISEC SECURITIZADORA SA | 11 | R$ 1,2Mi |
| HABITASEC SECURITIZADORA S.A. | 1.500 | R$ 1,1Mi |
| TRUE SECURITIZADORA S.A. | 94 | R$ 1,1Mi |
| BARIGUI SECURITIZADORA S.A. | 108 | R$ 953,1mil |
| TRUE SECURITIZADORA S.A. | 947 | R$ 927,5mil |
| TRUE SECURITIZADORA S.A. | 80 | R$ 927,3mil |
| HABITASEC SECURITIZADORA S.A. | 1.900 | R$ 833,4mil |
| CIBRASEC COMPANHIA BRASILEIRA DE SECURITIZACAO | 1.012 | R$ 787,3mil |
Cotações e Mercado
$Cotação Atual
| Valor | Data | Variação 1 ano |
|---|---|---|
| R$ 104,70 | 23/Ago | 7,93% |
| MENOR COT 12 MESES | R$ 92,25 | (02/Out/2018) |
|---|---|---|
| MAIOR COT 12 MESES | R$ 107,00 | (07/Jun/2019) |
| 1,06 P/VP | 1.043 Negócios/dia | R$ 2,6Mi Volume/dia |
| R$ 0,00 Amort. 1 ano | 15,10% Rentab. 1 ano |
Rendimentos
Último Rendimento
| Valor | DY | Data Base | Data Pgmto |
|---|---|---|---|
| R$ 0,70 | 0,67% | 09/Ago | 16/Ago |
| R$ 8,67 Rend. Acum. 12 meses | 8,33% DY 12 meses |
| R$ 0,72 Rend. médio 12 meses | 0,69% DY Médio |